Om de essentie van bitcoin te begrijpen, zou het goed zijn om eerst te kijken naar de omstandigheden van de oprichting ervan. Laten we dus niet beginnen met een uitleg van de technische aspecten van de cryptocurrency, maar met het feit dat het verschijnen ervan samenviel met een periode waarin de hele wereld de gevolgen voelde van een enorme economische crisis. Dit is belangrijk, omdat zowel de oorzaken van het ontstaan ervan als de later geïmplementeerde methoden om de economie te redden (voornamelijk het massaal drukken van geld) hebben geleid tot een daling van het vertrouwen in regeringen en centrale banken.
- Wat is Bitcoin en wie heeft het gemaakt?
- Waar is de BTC-cryptocurrency voor?
- Hoe werkt Bitcoin?
- Technologie, mijnbouw en andere technische aspecten
- Hoe kunt u geld verdienen met Bitcoins en welke winst kunt u verwachten?
- Handelen en verdienen met Bitcoin
- De hoogste bitcoin-snelheid en potentiële winst
- Bitcoin laagste prijs en investeringsrisico
- Zal Bitcoin een miljoen dollar waard zijn? Prijsvoorspellingen en populaire theorieën
- Bitcoin stock-to-flow-model
- Theorie van de 4-jarige cyclus van Bitcoin en de markt voor cryptocurrency
- Hoe Bitcoin te kopen en is het het helemaal waard?
Bitcoin moest een innovatieve virtuele valuta zijn waarmee mensen van over de hele wereld onafhankelijk zouden kunnen worden van het gebrekkige (volgens de makers van de cryptocurrency) financiële systeem. Dit moest mogelijk worden gemaakt door twee hoofdkenmerken: een vooraf bepaald aanbod (eenentwintig miljoen eenheden) en de mogelijkheid om snelle en veilige financiële transacties aan te gaan waarvoor geen deelname van banken nodig was en die niet door regeringen werden gecontroleerd. Om deze redenen zijn cryptocurrency-enthousiastelingen het gaan zien als de belichaming van vrijheid, evenals een soort “digitaal goud” dat de waarde van geld in de loop van de tijd goed zou moeten behouden. Maar is het? Is Bitcoin een remedie voor de onvolkomenheden van het moderne financiële systeem?
Het artikel helpt je antwoorden te vinden op deze en andere vragen met betrekking tot de oudste (van de huidige) cryptocurrencies. Hieruit leert u wat Bitcoin is, hoe het werkt en hoe de koers zich gedraagt. In de tekst vertellen we je ook waar en hoe je Bitcoin kunt kopen en analyseren we of het überhaupt de moeite waard is om erin te investeren.
Wat is Bitcoin en wie heeft het gemaakt?
Dus als u in BTC wilt investeren, koopt u een peer-to-peer Bitcoin-cryptocurrency waarmee u deze kunt verzenden en ontvangen. Het klinkt misschien een beetje ingewikkeld, maar dankzij cryptocurrency-uitwisselingen die eenvoudig te gebruiken investeringsplatforms bieden, verschilt het handelen in bitcoin niet veel van bijvoorbeeld het handelen op de aandelenmarkt.
Het is belangrijk op te merken dat het Bitcoin-netwerk niet onder controle staat van een instelling, dus niemand kan bijvoorbeeld het aanbod van BTC vergroten of een transactie op het netwerk terugdraaien of blokkeren. De werking van het platform is mogelijk dankzij de computers van gebruikers die hun rekenkracht leveren om complexe wiskundige bewerkingen uit te voeren. Dit is nodig omdat cryptografie wordt gebruikt om netwerkbewerkingen uit te voeren, te valideren en te versleutelen.
Het is de moeite waard eraan toe te voegen dat het Bitcoin-netwerk openbaar is, maar de transacties die erin worden gesloten, zijn pseudoniem. Dit betekent dat niemand de identiteit van netwerkgebruikers kan kennen, maar dat iedereen toegang heeft tot de bewerkingen die erin worden uitgevoerd of de saldi van individuele portemonnees (adressen).
Een van de grootste mysteries rond Bitcoin is de identiteit van de maker. Tot nu toe is alleen bekend dat het een zeer getalenteerde programmeur was of een groep programmeurs met de bijnaam Satoshi Nakamoto. We zullen de identiteit van de echte uitvinder van de cryptocurrency waarschijnlijk niet kennen, maar het is vermeldenswaard dat er veel interessante complottheorieën zijn rond dit probleem. Naar hun mening is de creatie van Bitcoin het werk van de Amerikaanse inlichtingendienst, de Bildberger-groep, de Chinese overheid of kunstmatige intelligentie.
Waar is de BTC-cryptocurrency voor?
Bitcoin moest een wereldwijde digitale valuta worden die snelle, gemakkelijke, veilige en goedkope betalingen mogelijk zou maken. Verschillende factoren hebben er echter toe geleid dat de betalingsfunctie ervan momenteel niet de belangrijkste is. Hoewel sommige bedrijven betalingen in BTC accepteren en El Salvador Bitcoin de status van officiële valuta heeft verleend, wordt de cryptocurrency momenteel vooral gezien als een speculatief hulpmiddel en een manier om de waarde van geld in de loop van de tijd op te slaan. (dit is hoe Bitcoin wordt ervaren door de zogenaamde hodlers, d.w.z. crypto-investeerders op de lange termijn).
Het is de moeite waard eraan toe te voegen dat, in tegenstelling tot veel andere cryptocurrency-projecten, zoals Ethereum, cardano of eos, Bitcoin geen platform is voor het maken van gedecentraliseerde applicaties. Het gebruikt slechts één toepassing van blockchain-technologie, namelijk het eerder genoemde elektronische systeem voor digitale betalingen. Betekent dit dat het een slechtere investering is dan zij? Niet per se, want ten eerste zijn er veel verschillende factoren die de waardering van een cryptocurrency beïnvloeden, en ten tweede heeft Bitcoin nog steeds veel voordelen die belangrijk zijn voor beleggers, bijvoorbeeld een hoge erkenning of een laag en beperkt aanbod.
Bitcoin werd voor het eerst gebruikt om goederen te betalen op 22 mei 2010. Op die dag werd 10.000 BTC betaald voor twee pizza’s, wat momenteel overeenkomt met enkele honderden miljoenen Amerikaanse dollars. Na verloop van tijd begonnen liefhebbers van cryptocurrency de verjaardag van dit evenement te vieren, bekend als Bitcoin Pizza Day.
Hoe werkt Bitcoin?
U weet wat cryptocurrencies zijn en hoe ze werken, dus in het volgende zullen we ons beperken tot alleen de belangrijkste technische problemen met betrekking tot bitcoins. Het is de moeite waard om er vertrouwd mee te raken, omdat u hierdoor de bijzonderheden ervan beter begrijpt en u op zijn beurt beter geïnformeerde investeringsbeslissingen kunt nemen.
Verouderd, maar nog steeds de belangrijkste
Om te beginnen is Bitcoin een van de eerste cryptocurrencies in de geschiedenis (in feite de eerste, gezien het moderne begrip van cryptografie), dus het is noodzakelijkerwijs een beetje achterhaald. Het grootste nadeel is het feit dat het gebruik van zijn netwerk niet snel of goedkoop is. Momenteel duurt het gemiddeld enkele minuten om te wachten tot een transactie is goedgekeurd, en de commissie voor het overboeken van Bitcoins kan oplopen tot enkele tientallen dollars.
Er zijn al veel andere digitale valuta op de markt die veel goedkopere en snellere betalingen mogelijk maken. Hun tarieven zijn echter minder stabiel en hun populariteit is veel lager, dus als een organisatie besluit betalingen in crypto te accepteren, dan meestal in BTC. We voegen eraan toe dat de kapitalisatie van bitcoin nog steeds 40 tot 60% van de hele cryptocurrency-markt uitmaakt, dus we hebben het over absolute dominantie. Daarom beïnvloedt het gedrag van de BTC-koers de algemene stemming van crypto-investeerders en de huidige beoordeling van andere cryptoprojecten.
Technologie, mijnbouw en andere technische aspecten
Bitcoin maakt gebruik van blockchain-technologie, die vervalsing van cryptocurrencies voorkomt, evenals transacties waarin ze worden gebruikt. De blockchain maakt gebruik van de Proof of Work-consensus, wat betekent dat er een cryptocurrency-miningproces op het netwerk is, dat wordt ondersteund door de zogenaamde miner, uitgerust met computers met hoge rekenkracht.
De taak van miners is om nieuwe Bitcoins te minen, evenals transacties goed te keuren en zo zogenaamde blokken te creëren, waarin informatie over de operatie wordt opgeslagen. Voor elk gedolven blok worden mijnwerkers beloond in bitcoins en het bedrag van hun beloning neemt geleidelijk af. De beloning voor een gedolven blok wordt elke 210 duizend blokken gehalveerd, dat wil zeggen ongeveer elke 4 jaar. Aanvankelijk was het 50 BTC, vanaf mei 2020 bereikt het 6.25 BTC en in 2024 zal het dalen tot 3.125 BTC. De daling van de snelheid van Bitcoin-mining betekent dat terwijl bijna 19 van de 21 miljoen daarvan al zijn gedolven, de laatste Bitcoin pas over 100 jaar zal verschijnen.
De inflatie in het Bitcoin-netwerk is laag en zal nog lager worden, wat zeker een positief signaal is voor beleggers. Cryptocurrency-aanhangers zijn van mening dat dit de BTC-koers op de lange termijn verder zal versterken.
Hoe kunt u geld verdienen met Bitcoins en welke winst kunt u verwachten?
Zoals je kunt zien, zijn er minstens twee manieren om geld te verdienen met bitcoins. Je kunt er niet alleen in investeren, in de hoop de prijs te verhogen, maar ook gespecialiseerde apparatuur kopen en optreden als mijnwerker die het netwerk beheert. Wil je serieus aan de slag met de laatste optie, bereken dan eerst zorgvuldig de kosten van de gehele operatie, rekening houdend met eventuele energiekosten en nevenkosten.
Vergelijk de verkregen cijfers met het inkomen dat mijnbouw kan opleveren en evalueer de winstgevendheid van de hele onderneming. De winst is hier vrij beperkt, maar misschien vindt u het nog steeds nuttig. Onthoud ook dat je andere cryptocurrencies kunt minen, voor sommigen is een gewone computer voldoende.
Bitcoin-mining is erg energie-intensief. In september 2021 publiceerde The New York Times een rapport waaruit blijkt dat het goed is voor ongeveer 0,5% van de wereldwijde vraag naar elektriciteit! Daarom kost de werking van bitcoin meer energie dan de jaarlijkse elektriciteitsvraag van veel landen, waaronder bijvoorbeeld Denemarken of Finland.
Handelen en verdienen met Bitcoin
De meeste beleggers zien bitcoin als een financieel instrument met een hoog risico, maar tegelijkertijd met een veel groter beloningspotentieel dan andere activaklassen zoals aandelen of grondstoffen. We voegen eraan toe dat ze in twee groepen zijn verdeeld: handelaren en de zogenaamde Hodlers.
Handelaren of speculanten benaderen Bitcoin meestal zoals elke andere investering. Ze gebruiken meestal technische analyse-instrumenten (fundamentele analyse is meestal minder belangrijk voor hen) en suggereren een korte of mogelijk middellange termijn beleggingshorizon. In hun geval is het vinden van de beste tijd om investeringen in en uit te stappen de sleutel tot succes. Het is belangrijk op te merken dat sommige van hen niet beperkt zijn tot het spelen tegen de waardering van BTC. Sommigen nemen een shortpositie met behulp van futures of misschien opties en proberen ook te profiteren van de prijsdaling van de cryptocurrency.
De tweede groep zijn hodlers, dat wil zeggen langetermijnbeleggers die Bitcoin vaak zien als iets meer dan alleen een speculatief instrument. Meestal zijn dit fans van cryptocurrencies die dicht bij de achterliggende ideeën staan (decentralisatie, onafhankelijkheid, gebrek aan censuur, enz.), en die optimistisch zijn over de toekomst van bitcoin, en meestal de hele cryptomarkt.
Het is vermeldenswaard dat een groot aantal investeerders, vooral hodlers, veel belang hechten aan de theorie van de 4-jarige cyclus van bitcoin of het stock to flow-model, dat de groei van zijn prijs op lange termijn voorspelt.
De hoogste bitcoin-snelheid en potentiële winst
Als u Bitcoin in de eerste maanden van zijn bestaan zou kopen en het ongeveer 10 jaar zou vasthouden, zou uw ROI enkele miljoenen procenten zijn. Nooit eerder heeft een instrument in de geschiedenis zo’n indrukwekkende waardestijging in zo’n korte tijd geregistreerd. Het is de moeite waard eraan toe te voegen dat op het moment van schrijven de hoogste prijs van Bitcoin de piek in april 2021 is, vastgesteld op $ 65.000.
Een waardestijging van 13x in zo’n korte tijd moet als indrukwekkend worden beschouwd, ook al heeft Bitcoin in het verleden sterkere oplevingen gehad. Alleen al in 2017 steeg de prijs van BTC met 20 keer en in 2013 met maar liefst 70 keer (dit zijn geschatte waarden, omdat elke beurs zijn eigen crypto-quotes heeft). Op basis van deze resultaten kunnen we concluderen dat naast de groei in populariteit en liquiditeit van bitcoin-handel, een langzamere prijsgroei mag worden verwacht. Zolang de stemming op de markten er echter gunstig voor is, kan Bitcoin nog steeds een zeer winstgevende investering blijken te zijn.
Bitcoin laagste prijs en investeringsrisico
Medio augustus 2010 was 1 BTC slechts een paar cent waard (op de Mt. Gox-beurs), en een jaar later betaalden ze er enkele tientallen dollars voor. Sindsdien is de prijs van bitcoin dynamisch gegroeid, hoewel niet mag worden vergeten dat er in deze tijd veel indrukwekkende dalingen zijn geregistreerd.
Er zijn in het verleden gevallen geweest waarin Bitcoin in slechts een paar dagen met meer dan 50% in waarde daalde. Tijdens perioden van de zogenaamde “bear market” die enkele maanden duurden, bereikte de daling 90% (gerekend vanaf de prijspiek tot het einde van de hausse). Na verloop van tijd bleek dat zelfs beleggers die Bitcoin op zijn hoogtepunt kopen (bijvoorbeeld in december 2013 of 2017) kunnen verwachten dat verliezen worden vergoed met een expliciet percentage. Eerder raakten velen van hen echter gedesillusioneerd door de cryptocurrency en verkochten deze met een groot verlies.
Tegenwoordig is de Bitcoin-markt volwassener en veel meer gekapitaliseerd dan een paar jaar geleden, dus scherpe uitverkoop komt minder vaak voor en is wat vloeiender. Aan de andere kant zijn er nog steeds enkele druppels van 20 of zelfs 30%. Het valt niet te ontkennen dat dergelijke koersschommelingen voor veel beleggers gewoon onaanvaardbaar zijn.
De Gox-uitwisseling was een van de eerste en jarenlang de grootste cryptocurrency-uitwisseling ter wereld. Het is ook de eerste cryptobeurs in de geschiedenis die onder onduidelijke omstandigheden het geld van haar klanten verliest en zichzelf daardoor failliet verklaart. In 2014 verdampte 850.000 BTC van zijn servers, wat op dat moment gelijk stond aan 450 miljoen dollar.
Zal Bitcoin een miljoen dollar waard zijn? Prijsvoorspellingen en populaire theorieën
Mensen die overwegen om in Bitcoin te investeren, controleren vaak eerst hun toekomstige prijsvoorspellingen. U moet echter voorzichtig zijn met deze voorspellingen. Waarom? Ten eerste zijn markten inherent onvoorspelbaar en niemand weet wat de toekomst voor hen in petto heeft. Ten tweede zijn veel voorspellingen afkomstig van analisten en investeerders die een duidelijk positieve of negatieve houding hebben ten opzichte van cryptocurrencies en daarom moet men op hun hoede zijn voor hun objectiviteit.
Liefhebbers van Bitcoin gaan ervan uit dat het de valuta van de toekomst is en tegelijkertijd digitaal goud, waarvan de waarde op de lange termijn alleen maar zal stijgen. Ze geloven dat je vroeg of laat enkele honderdduizenden dollars moet betalen voor 1 BTC, en soms zelfs enkele miljoenen dollars. Ze baseren hun specifieke prijsvoorspellingen op stock-to-flow-modellen, evenals andere bitcoin-gerelateerde tools en theorieën (zoals de 4-jarige cyclustheorie).
Er zijn ook diehard tegenstanders van bitcoin, die op hun beurt beweren dat dit één enorme speculatieve zeepbel is. Naar hun mening is dit een waardeloos, op macht belust hulpmiddel, waarvan de beste jaren achter de rug zijn. Sommigen van hen zijn van mening dat bitcoin uiteindelijk strak gereguleerd zal worden en in veel landen volledig zal worden verboden, wat zal leiden tot een permanente ineenstorting van de wisselkoers. We voegen eraan toe dat de realisatie van een dergelijk negatief scenario, hoewel het onwaarschijnlijk lijkt, niet volledig is uitgesloten.
Bitcoin stock-to-flow-model
Het stock-to-flow-model (kortweg SF of S2F) is een manier om de overvloed aan specifieke hulpbronnen (zoals natuurlijke hulpbronnen zoals goud) te meten. Het geeft de verhouding aan van de hoeveelheid hulpbronnen in voorraad, die we de totale voorraad of reserves kunnen noemen, tot de hoeveelheid gedolven/geproduceerde hulpbronnen (stroom). Volgens dit model, hoe kleiner het aantal gegeven activa, hoe gunstiger hun beoordeling.
Als u al begrijpt hoe Bitcoin werkt, ziet u waarschijnlijk het nut van het gebruik van het S2F-model in zijn context. De “koning van cryptocurrencies”, zoals goud of zilver, is een zeldzaam goed dat bovendien een goed gedefinieerde totale voorraad (voorraad) en mijnsnelheid (stroom) heeft.
In de wereld van cryptocurrencies is S2F het meest populaire model, gemaakt door een belegger onder het pseudoniem “Plan B”. Hij nam wat invoergegevens (BTC-aanbod, halveringsschema en historische schattingen) en gebruikte vervolgens lineaire regressie om de prijs van Bitcoin te modelleren.
Aanhangers van het S2F-model gaan ervan uit dat de prijs van BTC hetzelfde traject zal volgen als in voorgaande jaren. De groei zal plaatsvinden op een manier die zal correleren met de vermindering van het nieuw opkomende aanbod van Bitcoins. Volgens de voorspelling zal Bitcoin in 2025 de prijs van 1 miljoen dollar bereiken.
Het is de moeite waard eraan toe te voegen dat sommige investeerders het S2F-model gebruiken om beslissingen te nemen over het betreden of verlaten van Bitcoin. Volgens zijn aannames, als de werkelijke prijs duidelijk hoger is dan de voorspelde prijs, kan dit het juiste moment zijn om de cryptocurrency te verkopen. Aan de andere kant, wanneer de huidige BTC-prijs lager is dan het model voorspelt, kan worden verwacht dat deze zal stijgen.
Het nadeel van het beschreven model is onder meer dat het helemaal geen rekening houdt met de macro-economische omgeving. Belangrijk is dat de markt voor cryptocurrency al enige tijd afhankelijk is van het wereldwijde sentiment en enige correlatie vertoont met traditionele financiële markten, met name aandelenmarkten.
Theorie van de 4-jarige cyclus van Bitcoin en de markt voor cryptocurrency
Sommige crypto-investeerders, vooral degenen die al enkele jaren op de cryptomarkt actief zijn, zijn van mening dat Bitcoin een marktcyclus van 4 jaar doormaakt. Deze theorie is de basis voor het bepalen van met name het tijdstip van de volgende bullmarkt, de duur ervan of de potentiële prijspiek. Op basis hiervan kunt u een goed moment vinden om een belegging in of uit te stappen. We voegen eraan toe dat we het niet alleen over bitcoins hebben, maar ook over de hele cryptocurrency-markt – nu zullen we uitleggen waarom dit zo is.
Deze theorie is gebaseerd op het feit dat de eerder genoemde halvering eens in de vier jaar op het Bitcoin-netwerk plaatsvindt. Er zijn tot nu toe drie splitsingen van de BTC-mijnbeloning geweest (in 2012, 2016 en 2020) en ze hebben allemaal een soortgelijk effect gehad. Simpel gezegd, een paar maanden na elk van deze gebeurtenissen begon een “bull market” die enkele maanden duurde. Toen barstte de zeepbel en begon een lange “bear-markt”, die de koersen van bijna alle cryptocurrencies enorm brak.
De 4-jarige cyclustheorie is van toepassing op bitcoin, maar geldt in de praktijk ook voor de hele cryptocurrency-markt. Dit komt omdat het tot nu toe de meest populaire en gekapitaliseerde cryptocurrency is, en zijn gedrag bepaalt het sentiment in de bredere cryptocurrency-markt. Als de prijs van BTC stijgt, zullen de prijzen van de meeste andere cryptocurrencies stijgen, soms onmiddellijk en soms na enige tijd.
Houd er rekening mee dat bitcoin-cycli tot nu toe niet dezelfde koers hebben gevolgd en dat gerelateerde theorie zoals het S2F-model geen rekening houdt met wat er gebeurt in andere markten en de wereldeconomie. Bovendien was het pas nadat de hausse eindigde in 2018 dat we konden zien dat de vorige twee halveringen daadwerkelijk vergelijkbare cycli in de Bitcoin-markt markeerden. Op deze basis begonnen veel beleggers echter te geloven dat na de volgende halving (mei 2020) een nieuwe grote bull-rally zou beginnen.
De voorspelde groei vond plaats, maar het moet worden benadrukt dat deze perfect samenviel met de massale herdruk van geld, de introductie van bijna-nulrentetarieven en een zeer positief sentiment op de financiële en grondstoffenmarkten. Dit alles heeft ongetwijfeld bijgedragen aan de stijging van de prijzen voor de cryptocurrency.
Hoe Bitcoin te kopen en is het het helemaal waard?
De langetermijnuptrend die zich sinds de oprichting voor Bitcoin heeft voortgezet, evenals prijsvoorspellingen die onder meer zijn gebaseerd op het stock-to-flow-model of de 4-jarige cyclustheorie, kunnen investeringen stimuleren. Een positief signaal is ook de groeiende interesse in cryptocurrency, ook van institutionele beleggers. Dit wordt mogelijk gemaakt door sterke prijsgroei, evenals bekende cijfers en evenementen die bijdragen aan de toename van het bewustzijn van Bitcoin en andere cryptocurrencies – we hebben het hier onder andere over Elon Musk, Tesla of El Salvador, waar BTC de officiële staatsvaluta.
Het is de moeite waard eraan toe te voegen dat de grote kracht van bitcoin, en inderdaad de hele cryptocurrency-markt, in zijn gemeenschap ligt. Een belangrijk deel bestaat uit youtubers en twitteraars met een groot bereik, waarvan het overgrote deel grote cryptoliefhebbers zijn. Ze populariseren groeitheorieën en voorspellingen met betrekking tot de waardering van cryptocurrencies, wat onvermijdelijk ook een zeker, duidelijk positief effect heeft op cryptocurrencies.
Ook op internet kun je gemakkelijk negatieve informatie en meningen over bitcoin en de cryptocurrency markt vinden. In plaats van ze hier te dupliceren, zullen we een vraag noemen die zelden wordt gesteld door analisten en investeerders, en die van groot belang kan zijn voor de toekomst van de cryptocurrency-markt en gerelateerde prijsvoorspellingen. Waar gaat het over?
Welnu, u moet weten dat de indrukwekkende, langdurige hausse van Bitcoin perfect samenvalt met de langste hausse in de geschiedenis van de aandelenmarkten (vergelijk de grafiek van de prijs van BTC en bijvoorbeeld de S & P500-aandelenindex), die in 2009 begon en tot op de dag van vandaag voortduurt. (vanaf december 2021). We zullen niet speculeren over hoe lang dit zal duren (of dat het helemaal zal eindigen), maar u moet zich ervan bewust zijn dat de verandering in het sentiment en de aandelenmarkten die een berenmarkt van meerdere maanden betreden, de cryptocurrency en de markt ook kunnen schokken. In deze situatie kunnen bestaande modellen en theorieën (bijv. S2F, 4-jarige cyclus) eenvoudigweg ontkracht worden.
